金融科技融合风险管理的系统性风险的分析与研究

金融科技融合风险管理的系统性风险的分析与研究

摘要

金融史和科技史的发展贯穿了人类文明发展史，但是时至今日，金融领域的科技运用已经从最初的金融电子化跃入了第三个阶段金融科技。现如今金融科技已经不简单的满足于"互联网 "模式，应用前沿技术改变业务过程，推动业务创新，突出大数据信息采集，智能投顾，量化投资，数字货币等规模化场景下自动化、精细化运营。可谓机遇与风险并存，因此，笔者就金融科技融合的意义、带来的风险以及如何更好地规避风险，进行相应的分析与探究。

关键词：互联网、金融科技、系统性风险

摘要 5

Abstrict 6

第1章金融科技融合的背景探析 7

1.1国际国内形势 7

1.1.1国际形势 7

1.1.2国内形势 8

1.2国内外研究现状 8

第2章金融科技风控管理中存在的问题 9

2.1发展不平衡、不充分 9

2.2流动性紧缺 9

2.3金融体制僵化、科技安全待提升 10

2.4金融科技人才缺口大 10

第3章加强金融科技风控管理的对策 11

3.1用好"有形"的手 11

3.2深化金融供给侧结构性改革 12

3.3完善金融机制，增强科技保障能力 12

3.4发展金融科技保障金融安全 14

3.5鼓励财政技术人员的培训提升到国家战略 14

第4章风险信用模型的研究 15

4.1 数据集介绍 15

4.2风控模型的构建与评估 15

4.3 模型效果评估 17

4.4 模型训练结果展示 18

结语 19

致谢 20

参考文献 21

第1章金融科技融合的背景探析

1.1国际国内形势

1.1.1国际形势

2008 年全球金融危机爆发后，学者对系统性风险有了更明确和新颖的定义：系统性风险是指金融体系部分或全部受到损害导致大范围的金融服务中断，并给实体经济造成严重损害的风险（FSB/IMF/BIS，2011）。Hart & Zingales（2009）认为，系统性风险是因一家机构倒闭而引发系统内其他机构倒闭并对整个实体经济产生不良影响的风险[1]。

随着互联网和大数据技术的发展，兴起了大量新兴互联网金融机构从事信贷服务，成为传统金融机构的有力补充。但并不是所有的新兴互联网信贷机构的客户信用信息都能录入到央行征信系统中，供传统金融机构查询，这就降低了央行征信系统的影响力[2]。

现如今，许多资本在逐步流向大数据、云计算、人工智能等科技行业，由此可见，全球对于金融科技的重视程度在加大。同时，投资增率可以被看作金融科技发展的标尺。2015-2021年国际领先金融机构信息技术投入总体呈逐年增长态势，2021年Q3全球风投支持的金融科技公司融资额为1033亿美元，同比增长了129%，较2015年的220亿美元，增长了370%，年均增长率为121%。从数据可见，融资额在6年内翻了将近两番。

各大金融机构积极运用金融科技"降本增效"，在全球金融技术的发展势头下，传统金融机构面临着很大的竞争压力，重点在消费信贷、数字银行、财富管理和支付转账等方面扩大投入，以应对市场竞争。例如，印度2017年成立的线上贷款平台FlashCash，累计注册用户量超过450万人，客户忠实度高，重复贷款率超60%。巴基斯坦的Oraan银行推出主要针对女性客户的数字钱包、小额投资理财、住房融资等产品。尼日利亚的Rise Capital推出的 RiseVest为本国中低收入者提供了小额投资借贷、股票、房地产、固定收益产品等。美国2017成立的eMoola合资企业主要负责跨境、多币种结算和清算服务，仅两年时间支付量月均增速高达160%。

全球金融科技在今后的发展中，会呈现出的发展趋势，一是以Gen-Z(1995-2005)一代的年轻人为市场主体；二是新型金融科技公司挑战传统银行业服务，通过精致化营销、提升服务便捷性，提高客户满意度，增强金融科技创新升级；三是大型银行依靠联盟链拓展供应链，从而形成金融科技区块链，实现金融业务升级；四是全球收严金融科技监管，各国政府政策支持金融科技创新，如欧盟有5个金融行为监管局和21个创新中心；美国货币监理署允许金融科技公司申请国家银行执照。

1.1.2国内形势

从十八大以来的"互联网 "开始，大数据、人工智能等技术逐步进入互联网金融风控领域，科技公司与金融机构更多地立足于自己的优势领域展开合作。2019年发布的《金融科技发展规划(2019-2021年)》；央行编制的《金融科技发展规划实施案例与参考》；2022年4月，中央全面深化改革委员会第二十五次会议中强调的加强数字政府建设，推进省以下财政体制改革，并审议通过了《关于加强数字政府建设的指导意见》、《关于进一步推进省以下财政体制改革工作的指导意见》、《关于建立健全领导干部自然资源资产离任审计评价指标体系的意见》、《"十四五"时期完善金融支持创新体系工作方案》、《关于完善科技激励机制的若干意见》。2017年的中国仍处于金融科技1.0版本的末端，2022年已逐步开启金融科技3.0的时代，国家出台的一系列金融政策有效推动金融科技发展，以普惠的形式让金融公司都能搭上数字化转型的快车，金融与科技的深度融合和协同发展将加快推进。中国现在已经踏上了网络强国的发展道路，不仅仅是跟上了新时代的发展步伐。

金融技术总体推进、守正创新理念日益加强，中国金融与科学技术相结合的发展趋势也更为显著。中国互联网在近20年中不断更迭换代，阿里巴巴、腾讯、百度都在金融领域进行涉足，阿里巴巴凭借其庞大的网络销售市场，衍生出了数字化支付、小额借贷、众筹等业务，并在2019年疫情大爆发初期，迅速启用研发产品"钉钉"助力线上办公，为经济社会的正常化运作添砖加瓦；腾讯则凭借其近乎垄断式的社交平台，逐步开发了理财、信贷、保险等业务；而百度因为缺乏强有力的竞争产品，市场份额逐步萎缩，但其仍加大研发投入，在2022年开发了数字产业界热门的"元宇宙"。

中国的新时代体现在金融科技起飞，金融科技城市和金融科技城市群的兴起。比如，北京、上海、深圳等，并以其为中心辐射周边，形成京津冀、长三角和粤港澳大湾区城市群的形成。集群式和规模化的发展促使金融科技应用的普及率提高，市场认可度高，据调查显示，中国消费者对金融科技的市场认可度必全球平均水平高出近两倍。

可见，中国的科技公司在蓄力丰满羽翼，占领交大市场份额之后，借助国内有利的发展规划扎实推进金融科技的融合，不仅侧面促进传统金融机构革新，更有效推动国内市场形成新的金融格局。在金融科技发展过程中，中国金融政策也在逐步调整，从最初的"宽松软"到现在的逐步收紧，对金融科技的监管在不断创新完善，以保证产业生态持续繁荣。

1.2国内外研究现状

中关村发布的《2021金融科技竞争力报告》和《2021金融科技专利报告》中指出，我国的百强金融科技企业主要集中在北京、上海和深圳，其中软件、大数据、人工智能技术等各个领域都有很大的发展空间企业，尤其是在近5至10年间，大数据、人工智能相关企业如雨后春笋般增加了很多，这些都是基于融合创新模式的成熟和数字化的转变。金融科技强势的发展势头也影响到了银行业，银行业本着“降本增效”的目的，逐步加大了金融科技研发力度，专利申请比例也在上涨，场景创新层出不穷。邢陈思在《对金融与科技融合发展的思考与探索》文中提到，科技创新的发展规律是，初期资本回报率低，容易出现市场失灵，这时需要政府出手进行调控，推动金融和科技深度融合。《大数据金融风险防控指数的体系构建与测算方法研究》中提到防范金融科技风险应从源头予以管控，并树立"一盘棋"的思想，利用大数据拆解风险。殷舒和徐加明在《联动优势金融风控大数据应用服务平台》文中提出，要从纵深发力，构建"一站式"金融服务，来解决信贷双方信息不对称问题。张健在《浅议金融科技对金融格局的影响》中提到，金融监管的滞后性易加速风险传播，因此，创新监管模式，重塑金融生态刻不容缓。闫文涛在《信用科技的创新与发展》中指出，要利用信用科技提高监管机构识别风险的能力，解决信息不对称问题。

参考文献

[1]陆静.系统性金融风险研究综述[J].经济研究导刊,2021(29):114-116.

[2]章梦虹.大数据在商业银行信贷风险防控应用中存在的的问题研究[J].宁德师范学院学报(哲学社会科学版),2021(03):59-65.

[3]财揽中原.央行最新金融科技发展规划：聚焦不平衡不充分强化金融机构创新主体地位 [DB/OL].搜狐博客，2022-01-14.

[4]光明日报.习近平主持召开中央深改委第二十五次会议强调加强数字政府建设推进省以下财政体制改革.《光明日报》. 2022-04-20（01版）

[5]郭雨密.习近平主持召开中央全面深化改革委员会第二十五次会议强调加强数字政设推进省以下财政体制改革.央广网.

[6]金融支持创新体系建设将加速推进.中国日报网.